境外投資備案（ODI）的正式闡述

隨著全球經濟一體化的不斷加深，眾多中國企業(yè)積極響應“走出去”戰(zhàn)略，尋求海外市場的拓展與投資機遇。對于中國大陸投資者而言，欲在海外完成公司注冊并直接進行投資活動，首要任務即是完成境外投資備案（Overseas Direct Investment, 簡稱ODI），以下是對此備案制度的詳盡介紹。

一、境外投資備案（ODI）定義

依據商務部2014年第3號令《境外投資管理辦法》及國家發(fā)展和改革委員會（國家發(fā)改委）發(fā)布的《企業(yè)境外投資管理辦法》（中華人民共和國國家發(fā)展和改革委員會令第11號），中國境內企業(yè)實施境外投資行為，需向指定****提交備案申請。境外投資，即ODI，是指中國境內企業(yè)、團體通過設立、并購、參股等多種方式，在獲得相關部門核準后，直接對境外企業(yè)進行投資，旨在控制或參與其經營管理權。

二、境外投資備案的必要性

中國企業(yè)在獲取境外企業(yè)所有權、控制權及經營管理權的過程中，必須遵循商務部和發(fā)改委關于ODI備案/核準的要求。此舉不僅確保了資金跨境流動的合法性，也為后續(xù)的人民幣資金換匯出境及投資所得外匯入境提供了合規(guī)路徑。

三、境外投資備案（ODI）的優(yōu)勢

資金合法流動：實現(xiàn)境內資金以合法方式出境或境外獲取外幣的目的。

市場拓展與資本積累：助力企業(yè)開拓海外市場，享受當?shù)卣吲c稅務優(yōu)惠，加速資本積累。

降低交易成本：簡化與境外客戶的業(yè)務轉賬流程，減少手續(xù)與成本。

提升企業(yè)形象：增強企業(yè)國際影響力，增加品牌附加價值。

技術與管理引進：吸收國外先進技術與管理經驗，及時獲取國際市場信息。

規(guī)避貿易壁壘：有效利用國內外兩種資源與市場，規(guī)避國際貿易限制。

資源配置優(yōu)化：統(tǒng)籌境內外企業(yè)發(fā)展策略，優(yōu)化資源配置效率。

資金返程優(yōu)惠：未來境外資金返程回國投資時，可享受各級政府提供的資金補貼。

四、適用企業(yè)與業(yè)務類型

以下類型的企業(yè)或業(yè)務需進行ODI備案：

跨境電商企業(yè)

BVI等離岸投資控股公司

境外投資并購項目

境外上市（紅籌/VIE架構）籌備企業(yè)

設立境外子公司以開展業(yè)務的實體

備案政策實施前已投資但未完成備案的企業(yè)

五、備案對象分類與原則

對外投資備案（核準）對象主要分為三類，并遵循特定管理原則：

Zui終目的地企業(yè)備案（核準）：依據“最終目的地管理原則”，除特定情況外，所有在境外設立（含兼并、收購等）的企業(yè)均需向相關部門提交備案或核準申請。

空殼公司不備案（核準）：采用穿透性管理，對僅作為投資路徑上中轉的空殼公司不予備案或核準。

Zui終目的地企業(yè)再投資不備案（核準）：明確管理界限，Zui終目的地企業(yè)的后續(xù)投資活動不再納入當前對外投資管理范疇。

六、境外投資備案條件

申請ODI備案需滿足以下條件，以確保審核的順利通過：

申請企業(yè)成立時間**滿一年，不足一年的需提供合理解釋及充足材料支持。

企業(yè)近一年財務報表由獨立第三方會計事務所審計，不得顯示虧損。

凈資產回報率建議高于5%，體現(xiàn)良好盈利能力。

資產負債率建議低于70%，展示穩(wěn)健的財務狀況。